造价工程师【造价案例】章节易考题：建设项目投资估算与财务评价-佑森教育

不积跬步，无以至千里；不积小流，无以成江海。不要因为只是一点就不去做，要记得每天多做一点，并坚持下去，成功最终属于坚持不懈的人！

某建设项目的工程费用与工程建设其他费的估算额为52180万元，预备费为5000万元，建设期3年。3年的投资比例是：第1年20%，第2年55%，第3年25%，第4年投产。
该项目建设投资来源为自有资金和贷款。贷款的总额为40000万元，其中外汇贷款为2300万美元，贷款按年度投资比例发放。外汇牌价为1美元兑换8.3元人民币。贷款的人民币部分从中国建设银行获得，年利率为12.48%（按季计息）。贷款的外汇部分从中国银行获得，年利率为8%（按年计息）。
建设项目达到设计生产能力后，全厂定员为1100人，工资和福利费按照每人每年7200元估算。每年其他费用为860万元(其中：其他制造费用为660万元，其他营业费用为0)。年外购原材料、燃料费估算为19200万元。年经营成本为21000万元，年销售收入33000万元，年修理费占年经营成本10%。年预付账款为800万元；年预收账款为1200万元。各项流动资金最低周转天数分别为：应收账款30天，现金40天，应付账款为30天，存货为40天，预付账款为30天，预收账款为30天。

问题：
1.估算建设期贷款利息。
2,用分项详细估算法估算拟建项目的流动资金。
3,估算拟建项目的总投资。

参考答案：
问题1：
建设期贷款利息计算：
(1)人民币贷款实际利率计算：
人民币实际利率=(1+名义利率/年计息次数年计息次数1=(1+12.48%÷4)4.1=13.08%
(2)每年投资的贷款部分数额计算：
人民币部分：贷款总额为：40000-2300X8.3=20910(万元)
第1年为：20910X20%=4182(万元)
第2年为：20910X55%=11500.50(万元)
第3年为：20910X25%=5227.50(万元)
美元部分：贷款总额为：2300（万美元）
第1年为：2300X20%=460万美元)
第2年为：2300X55%=1265万美元)
第3年为：2300X25%=575(万美元)
(3)每年应计利息计算：
①人民币建设期贷款利息计算：
第1年贷款利息=(0+4182÷2)X13.08%=273.50(万元)
第2年贷款利息=[(4182+273.50)+11500.50÷2]X13.08%=1334.91万元)
第3年贷款利息=[(4182+273.5+11500.5+1334.91)+5227.5÷2]X13.08%=2603.53(万元)
人民币贷款利息合计=273.5+1334.91+2603.53=4211.94（万元）
②外币贷款利息计算：
第1年外币贷款利息=(0+460÷2)X8%=18.40万美元)
第2年外币贷款利息=[(460+18.40)+1265÷2]X8%=88.87(万美元)
第3年外币贷款利息=[(460+18.40+1265+88.87)+575÷2]x8%=169.58(万美元)
外币贷款利息合计=18.40+88.87+169.58=276.85万美元)
(4)建设期利息=276.85X8.3+4211.94=6509.80万元)
问题2：
(1)应收账款=年经营成本÷应收账款周转次数=21000÷(360÷30)=1750（万元）
(2)现金=（年工资及福利费+年其他费）÷现金周转次数=(1100X0.72+860)÷(360÷40)=183.56(万元)
(3)存货：
外购原材料、燃料=年外购原材料、然料动力费÷年周转次数=19200÷(360÷40)=2133.33（万元）
在产品=（年工资福利费+年其他制造费+年外购原料然料费+年修理费）÷年周转次数
=(1100X0.72+660+19200+21000X10%)÷(360÷40)=2528.00(万元)
产成品=年经营成本÷年周转次数=21000÷(360÷40)=2333.33（万元）
存货=2133.33+2528.00+2333.33=6994.66（万元）
(4)预付账款=800÷(360÷30)=66.67（万元）
(5)应付账款=年外购原材料、燃料、动力费÷年周转次数=19200÷(360÷30)=1600.00（万元）
(6)预收账款=1200÷(360÷30)=100（万元）
流动资产=应收账款+预付账款+库存现金+存货=1750+66.67+183.56+6994.66=8994.89万元)
流动负债=应付账款+预收账款=1600+100=1700（万元）
流动资金=流动资产-流动负债=8994.89-1700=7294.89万元)
问题3：
以建项目的总投资=建设投资+建设期利息+流动资金=（工程费用+工程建设其他费+基本预备费+价差预备费)+建设期利息+流动资金